قطري - خيارات للتجارة

الخيار ينتشر ديسبونال سبريدز. الشكل 1 - أنواع انتشار - أشهر و ستريكيس. لفهم ينتشر قطري، يجب أولا أن نفهم التفاضلية قيمة الوقت تسوس، والتي شرحناها في قسم انتشار الأفقي من هذا البرنامج التعليمي على عكس في انتشار الأفقي، عندما نذهب قطري هناك تركيبات متعددة من التركيبات الممكنة وهناك فرق قطري اثنين فقط من مجموعات ضربة محتملة، والتي يجب أن تكون دائما نفس الشيء في حين أنه من الممكن إنشاء انتشار الأفقي خارج المال، والديناميكية الأساسية في العمل في الأقطار والأفقية هو ونفس الشيء - التفاضلية ثيتا. ليت عرض مثال على انتشار الدعوة قطري باستخدام عب مرة أخرى في هذه الحالة، سنقوم بناء قطري مع الائتمان هناك احتمالات أخرى باستخدام يضع بدلا من المكالمات لنفترض أننا بيع خارج من - والمكالمة النقدية في 90 وشراء المزيد من المكالمات خارج المال في 95 والسماح ق يقول نحن بيع 90 في سبتمبر وشراء 95 في أكتوبر إذا كنا بيع سبتمبر لمدة 50 وشراء أكتوبر لمدة 10، ونحن سيكون الحد الأقصى للربح في الإضراب القصير 50 ​​عند انتهاء شهر سبتمبر، كما يمكن أن يرى في الشكل 2 هذا من السهل أن نفهم إذا عب يتداول حتى الإضراب القصير للانتشار قطري وينتهي في تلك الضربة، ونحن نحتفظ 50 لبيع ضربة 90 سبتمبر. الصيغة 2 - قطري فقدان الائتمان انتشار المكالمة الائتمان. في الوقت نفسه، فإن 95 أكتوبر سيكون لديك قسط إضافي الوقت على أنه من المفترض الآن خمس نقاط فقط من استدعاء النقود أنه عندما وضع هذا على، كان عب يتداول في 82 5 لذلك، سيكون هناك أيضا ربح على دعوة 90 أكتوبر طويلة، على الرغم من الوقت سوف تسوس قسط اتخذت بعض القيمة من الخيار دعونا نقول 95 أكتوبر لديها الآن 30 في قسط أخذت معا الموقف الكلي في هذه المرحلة كان من شأنه أن يجعل 80 إذا أغلقت out. Figure 3 - قطري وضع الائتمان الائتمان خسارة الربح. مزايا استخدام انتشار قطري لانتشار الائتمان يمكن العثور عليها في المكاسب المحتملة على خيار طويل في الشهر الماضي من حيث الموقف في غا، وفي الوقت نفسه، إلا إذا كنت تذهب واسعة جدا على انتشار بين خيارات قريب وشهر الظهر، سيكون لديك موقف إيجابي فيغا - الذي يعطيك تجارة تقلب طويلة، تماما مثل لدينا الوقت الأفقي ينتشر ينظر أعلاه ما هو مثير للاهتمام حول قطري ، ومع ذلك، هو أنه قد تبدأ في محايد أو موقف قليلا فيغا قصيرة نموذجية إذا تم إنشاء الائتمان عند وضعه على ولكن مع قيمة الوقت يتحلل على خيار قريب، فإنه يتحول تدريجيا موقف فيغا طويلة وهذا يعمل بشكل جيد بشكل خاص إذا كان يستخدم يضع لبناء ينتشر ذلك لأنه إذا تحرك السهم أقل، فإن الخيار الطويل يلتقط الارتفاع في التقلبات الضمنية التي عادة ما تصاحب زيادة الخوف المحيطة انخفاض السهم. عندما يتم عكس الأقطار، تماما كما هو الحال مع ينتشر الأفقي عكس، انتشار الخبرات الوجه إلى قصيرة أساسا فيغا يفقد من ارتفاع في التقلب والموقف السلبي ثيتا يفقد من قيمة الاضمحلال التجارة لديها صورة المرآة للربحية المحتملة ينظر في الشكل 2 و F إيغور 3 بشكل عام، يجب أن تكون هذه الصفقات مبنية في الغالب بفكرة محاولة الربح من التغير السريع في التقلبات، حيث أن احتمال وجود تحرك كبير بما فيه الكفاية من الأساس الكامن هو عادة منخفض جدا. دياغونال سبرياد w calls. NOTE يفترض هذا الرسم البياني تم إنشاء إستراتيجية للخصم الصافي أيضا، لاحظ أن خطوط الأرباح والخسائر ليست على التوالي ذلك لأن الدعوة في الشهر الخلفي لا تزال مفتوحة عند انتهاء الاتصال في الشهر الأمامي خطوط مستقيمة والزوايا الصعبة تشير عادة إلى أن جميع الخيارات في الاستراتيجية لديهم نفس تاريخ انتهاء الصلاحية. الاستراتيجية. يمكنك التفكير في هذا كخطوة من خطوتين انها عبرت بين تقويم طويل انتشر مع المكالمات وانتشار المكالمة القصيرة ويبدأ كوقت اللعب تسوس ثم بمجرد بيع مكالمة ثانية مع إضراب A بعد انتهاء الشهر الأمامي، كنت قد أرجل إلى انتشار المكالمة قصيرة من الناحية المثالية، سوف تكون قادرة على وضع هذه الاستراتيجية لصافي الائتمان أو لخصم صافي صغير ثم، فإن بيع المكالمة الثانية يكون كل المرق. بالنسبة لدليل التشغيل هذا، أنا باستخدام مثال فروق شهرية قطرية، ولكن يرجى ملاحظة أنه من الممكن استخدام فترات زمنية مختلفة إذا كنت تريد استخدام أكثر من فترة شهر واحد بين خيارات الشهر الأمامي والخلف في الشهر ، تحتاج إلى فهم الداخل والخارجية من المتداول خيار position. Options خير نصائح s. Ideally، وتريد بعض التقلبات الأولية مع بعض القدرة على التنبؤ بعض التقلب هو جيد، لأن الخطة هي لبيع خيارين، وتريد أن تحصل على النحو التالي إلى أقصى حد ممكن بالنسبة لهم من ناحية أخرى، نحن نريد أن يبقى سعر السهم مستقرا نسبيا أن هناك قليلا من المفارقة، وهذا هو السبب في هذه الاستراتيجية للتجار أكثر تقدما. لإدارة هذه الاستراتيجية، تحتاج إلى معرفة كيفية إدارة خطر الانتداب المبكر على الخيارات القصيرة الخاصة بك. إرسال مكالمة خارج المال، وسعر الإضراب حوالي 30 يوما من انتهاء الجبهة-month. Buy إضافي خارج من المال الدعوة، وسعر الإضراب B حوالي 60 أيام من انتهاء الصلاحية في الشهر. عند انتهاء مكالمة في الشهر الماضي، بيع أنو ثير نداء مع إضراب A ونفس انتهاء كما الدعوة الشهر الماضي. بصفة عامة، فإن السهم يكون أدناه الإضراب A. Who يجب تشغيل it. Seasoned قدامى المحاربين وأعلى. ملاحظة مستوى المعرفة المطلوبة لهذه التجارة هو كبير، لأنك إعادة التعامل مع الخيارات التي تنتهي في تواريخ مختلفة. عندما تشغيل تشغيل. أنت تتوقع نشاط محايد خلال الشهر الأمامي، ثم محايدة إلى النشاط الهبوطي خلال الشهر الخلفي. إيقاف حتى في انتهاء الصلاحية. من الممكن أن تقارب نقاط التعادل ، ولكن هناك عدد كبير جدا من المتغيرات لإعطاء صيغة دقيقة. لأن هناك تاريخان لانتهاء الصلاحية للخيارات في انتشار قطري، يجب استخدام نموذج التسعير لتحديد قيمة قيمة المكالمة في الشهر السابق، شهر انتهاء صلاحية تراديكينغ s الربح الخسارة حاسبة يمكن أن تساعدك في هذا الصدد ولكن نضع في اعتبارنا، وفقدان الربح حاسبة يفترض أن جميع المتغيرات الأخرى، مثل تقلب أسعار الفائدة الضمنية، وما إلى ذلك تبقى ثابتة على مدى فترة التجارة وأنها قد لا تتصرف بهذه الطريقة في الواقع. الحلو Spot. For خطوة واحدة، وتريد سعر السهم للبقاء في أو حول الإضراب A حتى انتهاء الخيار في الشهر الأمامي للخطوة الثانية، سوف ليرة لبنانية تريد أن يكون سعر السهم أدناه الإضراب A عندما ينتهي الخيار في الشهر الخلفي. أقصى قدر ممكن الربح. الربح المحتمل يقتصر على صافي الائتمان المستلمة لبيع كل من المكالمات مع إضراب A، ناقص قسط المدفوع للدعوة مع إضراب B. NOTE يمكنك ر حساب بالضبط الربح المحتمل في حيث أنه يعتمد على القسط المستلم لبيع المكالمة الثانية في تاريخ لاحق. أقصى خسارة محتملة. إذا تم تأسيسها لصافي الائتمان، فإن المخاطر تقتصر على الفرق بين الإضراب أ و الإضراب ب، مطروحا منه صافي الائتمان المستلم إذا تم تأسيسها لخصم صافي، تقتصر المخاطر على الفرق بين الإضراب أ و الإضراب ب، بالإضافة إلى صافي الخصم المدفوع. ملاحظة يمكنك حساب بدقة المخاطر الخاصة بك عند البدء، لأنه يعتمد على القسط المستلم لبيع النداء الثاني في لا تير التاريخ. التداول متطلبات الهامش. المتطلب الهام هو الفرق بين أسعار الإضراب إذا تم إغلاق الصفقة عند انتهاء خيار الشهر الأول. ملاحظة إذا تم تأسيسها لصافي الائتمان، يمكن تطبيق العائدات على متطلبات الهامش الأولي. حفظ في الاعتبار هذا الشرط هو على أساس لكل وحدة لذلك لا ننسى أن تتضاعف من قبل العدد الإجمالي للوحدات عند إعادة القيام الرياضيات. في الوقت الذي يذهب by. For هذه الاستراتيجية، قبل انتهاء الشهر الأمامي، الوقت الاضمحلال هو صديقك ، حيث أن المكالمة القصيرة الأجل ستفقد قيمة الوقت بشكل أسرع من المكالمة الأطول أجلا بعد إغلاق مكالمة الشهر الأول مع الإضراب A وبيع مكالمة أخرى مع الإضراب A له نفس انتهاء صلاحية المكالمة في الشهر السابق مع الإضراب B، الوقت الاضمحلال هو محايد إلى حد ما هذا لأنك سوف نرى تآكل في قيمة كل من الخيار الذي بيعت جيدة والخيار الذي اشترى سوء. التكيف التقلب. بعد تأسيس الاستراتيجية، على الرغم من أنك تريد حركة محايدة على الأسهم إذا كان في أو أسفل ستر إيك A، كنت أفضل حالا إذا تقلب ضمني يزيد على مقربة من انتهاء الشهر الأمامي بهذه الطريقة، سوف تتلقى قسط أعلى لبيع مكالمة أخرى في إضراب A. After انتهاء الشهر الأمامي، كنت قد أرجل إلى انتشار المكالمة قصيرة وبالتالي فإن يعتمد تأثير التقلب الضمني على مكان السهم بالنسبة لأسعار الإضراب. إذا كانت توقعاتك صحيحة وسعر السهم يقترب أو أقل من الإضراب A، فإنك تريد تقلب ضمني لتقليل ذلك لأنه سيؤدي إلى خفض قيمة كلا الخيارين، ومن الناحية المثالية كنت تريد لهم أن تنتهي قيمة. إذا كانت توقعاتك غير صحيحة وسعر السهم يقترب أو أعلى من ضربة B، وتريد التقلب الضمني لزيادة لسببين أولا، فإنه سيتم زيادة قيمة الخيار القريب من المال لك اشترى أسرع من الخيار في المال الذي باعته، وبالتالي خفض القيمة الإجمالية للفرق ثانيا، فإنه يعكس زيادة احتمال تأرجح السعر الذي نأمل أن يكون إلى الجانب السلبي. تحقق من الاستراتيجية الخاصة بك مع أدوات تراديكينغ. استخدام حاسبة خسارة الربح لتقدير نقاط التعادل، وتقييم كيف يمكن أن تتغير الاستراتيجية الخاصة بك كما نهج انتهاء الصلاحية، وتحليل الخيار الإغريق. استخدام الخيار حاسبة التسعير إلى تقدير قيمة مكالمة الشهر الماضي سوف تبيع مع إضراب A بعد إغلاق مكالمة في الشهر الأمامي. لا يكون لديك حساب تراديكينغ فتح واحد اليوم. تعلم نصائح نصائح التجارية من الخبراء تراديكينغ s. Top عشرة الخيار Mistakes. Five نصائح ناجحة يغطي المكالمات. العمليات المسرحية لأي حالة السوق. المتقدمة خيارات اللعب. أعلى خمسة أشياء الأسهم 2017 تراديكينغ المجموعة، وشركة جميع الحقوق محفوظة ترادينغ المجموعة، وشركة هي شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة ألي المالية في الأوراق المالية التي تقدمها من خلال تراديكينغ للأوراق المالية، ليك جميع الحقوق محفوظة العضو فينرا و SIPC. Diagonal بول دعوة Spread. The قطري الثور الدعوة انتشار استراتيجية ينطوي على شراء المكالمات على المدى الطويل والكتابة في وقت واحد عددا مساويا من المكالمات الشهر الماضي من نفس الأسهم الأساسية مع ارتفاع الإضراب. هذا ست يتم استخدام ريجي عادة عندما يكون المتداول الخيارات صعودي على الأسهم الأساسية على المدى الطويل ولكن محايدة إلى الصاعد معتدل في المدى القريب. الثور الثور دعوة انتشار البناء. شراء 1 طويلة الأجل إيتم دعوة بيع 1 على المدى القريب أوتم دعوة. ليميتد أوبسيد Profit. The الوضع المثالي للالثريا دعوة النداء انتشر المشتري هو عندما يبقى سعر السهم الأساسي دون تغيير ويذهب فقط إلى ما بعد سعر الإضراب للدعوة تباع عندما تنتهي المكالمة على المدى الطويل في هذا السيناريو، في أقرب وقت القريب وتنتهي المكالمة الشهرية لا قيمة لها، يمكن للمتداول الخيارات كتابة مكالمة أخرى وتكرار هذه العملية كل شهر حتى انتهاء المكالمة على المدى الطويل للحد من تكلفة التجارة قد يكون من الممكن حتى في وقت ما لامتلاك الدعوة على المدى الطويل مجانا . وفي ظل هذا الوضع المثالي، يتم الحصول على أقصى قدر من الربح لانتشار المكالمة الثورية قطري ويساوي جميع الأقساط التي تم جمعها لكتابة المكالمات قرب الشهر بالإضافة إلى الفرق في سعر الإضراب من اثنين من دعوة الخيار ناقص ناقص الخصم الأولي اتخاذها لوضع على التجارة. الحدود السلبية المخاطر. أقصى خسارة ممكنة لانتشار المكالمة الثور قطري يقتصر على الخصم الأولي اتخذت لوضع على انتشار هذا يحدث عندما ينخفض ​​سعر السهم ويستمر حتى وانتهاء المكالمة على المدى الطويل. في يونيو، ويعتقد تاجر الخيارات أن شيز تداول الأسهم في 40 سوف ترتفع تدريجيا للأشهر الأربعة المقبلة انه يدخل قطري انتشار المكالمة الثور عن طريق شراء أكتوبر 40 دعوة ل 300 وكتابة يوليو 45 نداء إلى 100 صافي الاستثمار المطلوب لوضع على انتشار هو الخصم من 200. سعر السهم من شيز ترتفع بنسبة 1 في الشهر وتغلق في 44 على تاريخ انتهاء صلاحية المكالمة على المدى الطويل مع انتهاء كل مكالمة قرب الشهر، و خيارات التاجر يكتب مكالمة أخرى من نفس الإضراب ل 100 في المجموع، تم جمع 300 أخرى لكتابة 3 أكثر قرب المكالمات الشهر بالإضافة إلى ذلك، مع سعر السهم في 44، أوكت 40 الدعوة تنتهي في المال مع 400 في القيمة الجوهرية وهكذا، في مجموع، أرباحه هو 400 إنتر القيمة الاسمية ل أوكت 40 استدعاء 300 أقساط المكالمات الإضافية التي تم جمعها - 200 الخصم الأولي 500. إذا كان سعر شيز قد انخفض إلى 38 وبقيت في 38 حتى أكتوبر بدلا من ذلك، تنتهي كلا الخيارين لا قيمة لها كما لن يكون قادرا على كتابة مكالمات إضافية منذ فهي بعيدة جدا من خارج المال لجلب أقساط كبيرة ومن ثم، وقال انه سوف تفقد كامل استثماره من 200، وهو أيضا أقصى خسارة ممكنة له. فرض سعر شيز لم تتحرك ويبقى في 40 حتى انتهاء على المدى الطويل الدعوة، فإن التاجر لا تزال تستفيد حيث أن المبلغ الإجمالي للأقساط التي تم جمعها هو 400 في حين أن أكتوبر 40 تكلفة المكالمة 300، مما أدى إلى 100 الربح. ملاحظة في حين أننا قد غطت استخدام هذه الاستراتيجية مع الإشارة إلى خيارات الأسهم، و قطرية انتشار المكالمة الثور ينطبق بالتساوي باستخدام خيارات إتف، خيارات الفهرس وكذلك الخيارات على العقود الآجلة. للسهولة الفهم، فإن الحسابات المبينة في الأمثلة المذكورة أعلاه لا تأخذ في الاعتبار رسوم العمولة لأنها سما نسبيا ليرة لبنانية المبالغ عادة حوالي 10 إلى 20 وتختلف عبر السمسرة الخيار. ومع ذلك، بالنسبة للتجار النشطين، يمكن أن اللجان تأكل جزءا كبيرا من أرباحها على المدى الطويل إذا كنت التجارة الخيارات بنشاط، فمن الحكمة للبحث عن انخفاض عمولات وسيط التجار الذين يتاجرون بعدد كبير من العقود في كل صفقة يجب أن تحقق من حيث أنها تقدم رسوما منخفضة فقط 0 15 لكل عقد 4 95 في التجارة. الاستراتيجيات المماثلة. استراتيجيات التالية هي مماثلة لالانتشار الثور قطري في أنها استراتيجيات صاعدة أيضا التي لديها إمكانات الربح محدودة ومحدودية المخاطر. استراتيجية طوق.